今年全球OLED面板廠商發(fā)光材料采購規(guī)模下調(diào)至25.4億美元，下調(diào)幅度達(dá)12.8%。

受存儲芯片漲價拖累智能手機(jī)出貨、面板出貨量下滑影響，業(yè)內(nèi)下調(diào)本年度全球OLED發(fā)光材料需求預(yù)期。市場調(diào)研機(jī)構(gòu)UBI Research發(fā)布數(shù)據(jù)，將今年全球OLED面板廠商發(fā)光材料采購規(guī)模下調(diào)至25.4億美元，較其一季度此前預(yù)測的29.1億美元下調(diào)幅度達(dá)12.8%。

本次預(yù)期下調(diào)的核心誘因是存儲芯片漲價致使智能手機(jī)市場銷量走弱。手機(jī)出貨量下滑直接壓縮智能手機(jī)用OLED面板需求，而OLED發(fā)光材料屬于面板制造核心耗材，采購量與面板產(chǎn)能、工廠稼動率直接掛鉤。

UBI Research指出，今年多數(shù)主流OLED面板企業(yè)的發(fā)光材料采購量均將出現(xiàn)下滑，中國面板廠商受手機(jī)OLED訂單萎縮沖擊更為明顯，采購降幅預(yù)計高于韓國顯示企業(yè)。韓系面板廠商深耕高端手機(jī)、IT類面板、OLED電視等高附加值產(chǎn)品，原材料采購規(guī)模有望保持穩(wěn)健；相較之下，韓廠受芯片漲價帶來的減產(chǎn)影響更小。

UBI Research相關(guān)負(fù)責(zé)人表示：“存儲芯片漲價已經(jīng)成為左右終端產(chǎn)品成本與銷售策略的關(guān)鍵變量。受各家面板產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、終端品類布局差異影響，今年不同廠商的OLED發(fā)光材料采購表現(xiàn)將出現(xiàn)明顯分化?！?/p>

全球智能手機(jī)市場正迎來史上跌幅最深的一輪下行周期

市場調(diào)研機(jī)構(gòu)Counterpoint Research發(fā)布最新《智能手機(jī)市場展望追蹤報告》稱，全球智能手機(jī)市場正迎來史上跌幅最深的一輪下行周期。機(jī)構(gòu)下調(diào)預(yù)期：2026年全年手機(jī)出貨量同比下滑13.9%至10.8億部，此前2月預(yù)測值為同比下降12.4%；本輪下行由存儲芯片供給危機(jī)急劇惡化引發(fā)，中東地緣沖突進(jìn)一步加劇市場壓力。

2026年5月版全球智能手機(jī)出貨預(yù)測

2026年一季度全球智能手機(jī)出貨同比回落3.1%，終結(jié)此前連續(xù)九個季度的增長態(tài)勢。不過終端廠商提前備貨、在漲價前清空庫存，讓一季度實(shí)際表現(xiàn)好于預(yù)期。但自一季度過后，市場頹勢快速加劇。Counterpoint旗下存儲行業(yè)監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示：受供需影響，2026年二季度移動端LPDDR4/5內(nèi)存價格或?qū)⑤^2025年四季度翻三倍；受半導(dǎo)體建廠投入高、生產(chǎn)周期長的行業(yè)特性制約，內(nèi)存供給緊張局面大概率延續(xù)至2027年下半年。

低端機(jī)型受沖擊最為突出。晶圓廠逐步將產(chǎn)能轉(zhuǎn)向AI所需HBM與服務(wù)器DRAM，2026年LPDDR4產(chǎn)能縮減幅度超40%，低端入門機(jī)型的芯片配套成本持續(xù)倒掛。一季度全球手機(jī)批發(fā)均價上漲14%，前期備貨庫存消化完畢后，漲價趨勢仍將延續(xù)；售價150美元以下的部分價位段機(jī)型或?qū)氐淄顺鍪袌觥?/p>

首席分析師Yang Wang表示：“本輪存儲供給危機(jī)是智能手機(jī)行業(yè)有史以來遭遇沖擊最強(qiáng)的供給側(cè)變故。不同于疫情、2022至2023年由需求走弱引發(fā)的行業(yè)下行，當(dāng)前市場萎縮無法依靠調(diào)價、渠道優(yōu)化與產(chǎn)品迭代來扭轉(zhuǎn)。中低端手機(jī)品牌深陷兩難：一方面芯片成本暴漲難以內(nèi)部消化，另一方面消費(fèi)者消費(fèi)預(yù)算觸頂無力承擔(dān)漲價。行業(yè)關(guān)注點(diǎn)已從如何提升出貨、搶占份額，變成能否繼續(xù)留在賽道?！?/p>

高端機(jī)型抗風(fēng)險能力更強(qiáng)，蘋果、三星依托完善的自研供應(yīng)鏈與成熟高端化產(chǎn)品布局，受沖擊最小。受益于iPhone 17換代換機(jī)熱潮，蘋果一季度財季營收創(chuàng)下同期新高；機(jī)構(gòu)預(yù)判蘋果2026年iPhone整體出貨基本持平，2027年同比增長5%。穩(wěn)定的內(nèi)存供貨與充裕的利潤空間，讓蘋果無需依靠頻繁漲價維系盈利，有望持續(xù)收割競品流失的市場份額。

三星一季度出貨量基本維穩(wěn)，全年出貨預(yù)估僅下滑4%，遠(yuǎn)優(yōu)于行業(yè)大盤，核心得益于整機(jī)供貨穩(wěn)定、全產(chǎn)品線配置規(guī)劃統(tǒng)一。

國內(nèi)手機(jī)品牌業(yè)績呈現(xiàn)極端分化：小米一季度出貨同比大跌19%，位列頭部品牌跌幅第一；受入門市場盈利承壓影響，全年出貨預(yù)計下滑28%。華為是少數(shù)實(shí)現(xiàn)一季度同比正增長（+1%）的國產(chǎn)廠商，品牌主動控價，依托性價比搶占中低端市場份額。傳音主力產(chǎn)品集中在150美元以下低價區(qū)間，受內(nèi)存漲價沖擊最嚴(yán)重，2026年出貨預(yù)計大跌32%。

Yang Wang表示：“2026年將徹底改寫智能手機(jī)行業(yè)過往的增長邏輯。存儲短缺是直接導(dǎo)火索，但行業(yè)變革本質(zhì)源于結(jié)構(gòu)性變化：市場品牌數(shù)量縮減、終端售價抬升、用戶換機(jī)周期拉長，行業(yè)競爭重心從盲目沖量轉(zhuǎn)向供應(yīng)鏈掌控力與生態(tài)建設(shè)。能夠穿越周期、最終脫穎而出的企業(yè)，不是單純熬過寒冬，而是借本輪危機(jī)完成產(chǎn)品結(jié)構(gòu)優(yōu)化?！?/p>

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