私募基金實控人、上市公司實控人及居間人共同操縱上市公司股價被罰沒6.61億元。

近日，證監(jiān)會官網公布的一份行政處罰決定書顯示，深圳市君如資產管理顧問有限公司（下稱“君如資產”）董事長陳磊，深圳市勁拓自動化設備股份有限公司（勁拓股份，300400）實際控制人、時任董事長吳限，以及深圳市匯海宏融投資發(fā)展有限公司（下稱“匯海宏融”）董事長林建武以市值管理為名，合謀利用資金、信息優(yōu)勢操縱公司股票。

該案中，上述3人一共操控了36個賬戶，利用信息優(yōu)勢影響股價等方式非法獲利1.65億元，證監(jiān)會沒收3人違法所得共計1.65億元，并處以4.96億元的罰款，合計罰沒6.61億元。同時，證監(jiān)會還對陳磊和吳限分別采取5年市場禁入措施。

操縱股價獲利1.65億元

證監(jiān)會的行政處罰決定書顯示，陳磊、吳限、林建武3人籌劃、商議勁拓股份市值管理。

2017年6月，陳磊要求君如資產員工制作勁拓股份市值管理方案，擬聯系勁拓股份大股東合作進行市值管理。

2017年7月下旬至8月初，陳磊與林建武就勁拓股份市值管理及雙方合作事宜多次溝通，并簽訂協(xié)議，約定由林建武幫助君如資產與吳限達成勁拓股份市值管理合作，陳磊承諾將相關收益分配給林建武作為回報。

彼時，陳磊與吳限并不認識，而林建武與吳限是朋友關系，兩人是長江商學院校友。林建武在其與陳磊溝通期間，介紹陳磊順利接洽吳限，三方合作開展勁拓股份市值管理項目。

2017年8月7日，君如資產員工將勁拓股份市值管理項目進展狀態(tài)更新為“完成簽約，募集資金中”。之后，勁拓股份市值管理合作項目進入實質性操作階段。

陳磊、林建武和吳限三方緊密合作，為實施市值管理籌集資金、準備賬戶。其中，吳限通過1比2配資成立信托計劃，將產品賬戶交由投資顧問君如資產具體操作。陳磊通過多個平臺，發(fā)起設立數只私募基金產品，籌集大量資金，主要用于交易“勁拓股份”等由君如資產負責市值管理的股票。林建武亦參與了相關資金與賬戶的籌集活動。同時，陳磊、林建武、吳限等還使用多個自然人證券賬戶交易“勁拓股份”。

2017年11月6日至2019年4月29日，陳磊、吳限、林建武控制使用涉案賬戶組，通過集中資金優(yōu)勢、持股優(yōu)勢連續(xù)買賣，在實際控制的賬戶之間交易，以及利用信息優(yōu)勢影響股價等方式，操縱“勁拓股份”交易價格。

操縱期間，“勁拓股份”股價上漲19.93%，同期創(chuàng)業(yè)板綜指下跌18.55%，偏離38.48個百分點。經計算，陳磊、吳限、林建武操縱行為獲利1.65億元。

在利用信息優(yōu)勢影響股價方面，陳磊、吳限等人利用信息優(yōu)勢地位，通過密集發(fā)布利好公告。

2019年1月10日至2019年4月29日的72個交易日內，勁拓股份密集發(fā)布利好公告，其中涉及股份回購公告7份，5%以上股東君如資產旗下基金增持公告1份，2018年度業(yè)績預增公告2份，中標及銷售合同公告各1份，以及接受機構調研11次。

不僅如此，券商分析師也參與其中。

吳限授意公司人員聯系聯系興業(yè)證券等機構的分析師，配合上市公司的利好公告頻繁發(fā)布關鍵事項點評、深度報告等，吸引投資者買入“勁拓股份”。陳磊則指使屬下員工在東方財富網的“勁拓股份”股吧發(fā)帖、評論，誘導投資者買入。

2019年1月10日至2019年4月29日，“勁拓股份”股價從14.85元漲到19.92元，上漲34.14%。期間，“勁拓股份”在2019年4月4日收盤價達25.19元，相比期初上漲69.63%。

沒一罰三

證監(jiān)會認為，3人的上述行為，違反了2005年《證券法》第七十七條第一款第一項、第三項、第四項的規(guī)定，構成第二百零三條所述的操縱證券市場行為。

聽證期間，陳磊提出申辯意見稱，其從未主動牽頭勁拓股份市值管理，并未與吳限簽署過市值管理協(xié)議或相關文件，也沒有其他證據證明吳陳二人合謀操縱勁拓股份股票。陳磊還表示，從未實施操縱證券市場行為。一是其管理的君如系列產品賬戶交易“勁拓股份”合法合規(guī)，在舉牌成為勁拓股份的正式股東后，及時按規(guī)定披露基金資金持股情況，不存在利用資金優(yōu)勢和持股優(yōu)勢操縱的行為。

吳限在申辯意見中提出五點，主要表示自己不存在與陳磊、林建武合謀操縱的主觀意圖；不存在利用資金優(yōu)勢、持股優(yōu)勢連續(xù)買賣的行為。吳限還申辯提出了違法所得計算錯誤。

經復核，證監(jiān)會認為，在案證據顯示，陳磊、吳限、林建武具有操縱“勁拓股份”股價的故意；針對陳磊、吳限辯稱其未利用信息優(yōu)勢影響股價，證監(jiān)會認為其申辯不能成立。

其一，陳磊作為君如資產的實際控制人，對君如資產增持“勁拓股份”及其信息披露有完全的主導權。君如資產于2019年2月14日披露其增持1%，并承諾六個月內不減持。當天股價上漲7%。結合陳磊指示員工在“股吧”發(fā)帖誘導投資者，同時涉案相關賬戶大量賣出等事實，足以認定其利用增持公告影響股價。

其二，吳限作為勁拓股份董事長、實際控制人，足以左右上市公司的重大決策并對公司信息發(fā)布具有明顯優(yōu)勢。相關信息披露形式上是否合規(guī)并非操縱與否的判定標準。

其三，根據相關人員詢問筆錄及微信聊天記錄等證據，以回購股份提振股價系陳磊提議，且君如資產員工還參與了勁拓股份回購賬戶開立事宜。以上事實表明陳磊、吳限等人共同謀劃了回購事項。吳限提出的有關回購決策理由等申辯缺乏相應證據，其主張難以成立。

根據當事人違法行為的事實、性質、情節(jié)和社會危害程度，證監(jiān)會決定，對陳磊、吳限、林建武等人合謀操縱“勁拓股份”價格的行為沒收違法所得共計1.65億元，并處以4.96億元的罰款，違法所得及罰款合計6.61億元，由陳磊、吳限二人均分別承擔40%即2.64億元，林建武承擔20%即1.32億元。

同時，證監(jiān)會還對陳磊和吳限分別采取5年市場禁入措施，自宣布決定之日起，在禁入期內，除不得繼續(xù)在原機構從事證券業(yè)務或者擔任原上市公司、非上市公眾公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務外，也不得在其他任何機構中從事證券業(yè)務或者擔任其他上市公司、非上市公眾公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務。